1.Facile
Un’obbligazione zero coupon paga €1 000 tra 18 anni e nulla prima. Il rendimento a scadenza è del 5% annuo. Trova il prezzo P dell’obbligazione.
F = €1 000n = 18YTM = 5%
P = €
Scheda di esercizi di Prezzo e rendimento delle obbligazioni con soluzioni
2.Facile
Un’obbligazione zero coupon paga €1 000 tra 11 anni e nulla prima. Il rendimento a scadenza è del 2% annuo. Trova il prezzo P dell’obbligazione.
F = €1 000n = 11YTM = 2%
P = €
3.Media
Un’obbligazione con valore nominale €1 000 paga una cedola annua del 5% in due rate semestrali e scade tra 8 anni. Il rendimento a scadenza è del 3% annuo. Trova il prezzo P dell’obbligazione.
F = €1 000cedola = 5%YTM = 3%n = 8
P = €
4.Media
Un’obbligazione con valore nominale €1 000 paga una cedola annua del 5% in due rate semestrali e scade tra 5 anni. Il rendimento a scadenza è del 5,5% annuo. Trova il prezzo P dell’obbligazione.
F = €1 000cedola = 5%YTM = 5,5%n = 5
P = €
5.Difficile
Un’obbligazione con 20 anni alla scadenza (valore nominale €1 000, cedola annua 8%) viene venduta a €1 106. L’emittente può rimborsarla anticipatamente tra 4 anni a un prezzo di richiamo di €1 080. Trova il rendimento al richiamo YTC in percentuale.
F = €1 000cedola = 8%P = €1 106prezzo di richiamo = €1 080richiamo tra 4 anni
YTC = %
6.Difficile
Un’obbligazione con 14 anni alla scadenza (valore nominale €1 000, cedola annua 6%) viene venduta a €1 099. L’emittente può rimborsarla anticipatamente tra 6 anni a un prezzo di richiamo di €1 060. Trova il rendimento al richiamo YTC in percentuale.
F = €1 000cedola = 6%P = €1 099prezzo di richiamo = €1 060richiamo tra 6 anni
YTC = %
Soluzioni
- 1. P = 415,5 €
- 2. P = 804,3 €
- 3. P = 1141 €
- 4. P = 978,4 €
- 5. YTC = 6,701 %
- 6. YTC = 4,937 %
Soluzioni complete passo passo: esercitati su questo argomento su examproblems.com.