1.Makkelijk
Een obligatie met een nominale waarde van €1 000 betaalt een jaarlijkse coupon van 5% en noteert op €910. Bereken het lopend rendement CY in procenten.
F = €1 000coupon = 5%P = €910
CY = %
Werkblad Obligatiekoers en rendement met antwoorden
2.Makkelijk
Een nulcouponobligatie met een nominale waarde van €1 000 loopt over 3 jaar af en kost vandaag €884. Bereken het effectieve rendement YTM in procenten.
F = €1 000n = 3P = €884
YTM = %
3.Gemiddeld
Een obligatie met een nominale waarde van €1 000 loopt over 3 jaar af en betaalt jaarlijkse coupons. Ze wordt verkocht voor €972 als het effectieve rendement 4% is. Bereken het couponpercentage c in procenten.
F = €1 000n = 3P = €972YTM = 4%
c = %
4.Gemiddeld
Je koopt een obligatie met een resterende looptijd van 4 jaar (nominale waarde €1 000, jaarlijkse coupon 7%) als het effectieve rendement 3,5% is. Een jaar later, direct na ontvangst van de eerste coupon, verkoop je haar als het effectieve rendement 2,5% is. Bereken je perioderendement (holding period return) HPR in procenten.
F = €1 000coupon = 7%n = 4y0 = 3,5%y1 = 2,5%
HPR = %
5.Moeilijk
Een obligatie met een nominale waarde van €1 000 en een jaarlijkse coupon van 3% loopt over 6 jaar af en wordt verkocht voor €1 085. Bereken het effectieve rendement YTM in procenten.
F = €1 000coupon = 3%n = 6P = €1 085
YTM = %
6.Moeilijk
Een obligatie met een nominale waarde van €1 000 betaalt een jaarlijkse coupon van 4% en loopt over 3 jaar af. Het effectieve rendement is 6%. Bereken de Macaulay-duration D in jaren.
F = €1 000coupon = 4%n = 3YTM = 6%
D = jaar
Antwoordenblad
- 1. CY = 5,495 %
- 2. YTM = 4,196 %
- 3. c = 2,991 %
- 4. HPR = 6,199 %
- 5. YTM = 1,508 %
- 6. D = 2,883 jaar
Volledige stapsgewijze oplossingen: oefen dit onderwerp op examproblems.com.