1.Makkelijk
Een obligatie met een nominale waarde van €1 000 betaalt een jaarlijkse coupon van 5% en loopt over 10 jaar af. Het effectieve rendement is 8%. Bereken de koers P van de obligatie.
F = €1 000coupon = 5%YTM = 8%n = 10
P = €
Werkblad Obligatiekoers en rendement met antwoorden
2.Makkelijk
Een nulcouponobligatie betaalt over 11 jaar €1 000 uit en daarvoor niets. Het effectieve rendement is 3% per jaar. Bereken de koers P van de obligatie.
F = €1 000n = 11YTM = 3%
P = €
3.Gemiddeld
Een obligatie met een nominale waarde van €1 000 betaalt een jaarlijkse coupon van 5% in twee halfjaarlijkse termijnen en loopt over 7 jaar af. Het effectieve rendement is 8% per jaar. Bereken de koers P van de obligatie.
F = €1 000coupon = 5%YTM = 8%n = 7
P = €
4.Gemiddeld
Een obligatie met een nominale waarde van €1 000 betaalt een jaarlijkse coupon van 5% in twee halfjaarlijkse termijnen en loopt over 7 jaar af. Het effectieve rendement is 3% per jaar. Bereken de koers P van de obligatie.
F = €1 000coupon = 5%YTM = 3%n = 7
P = €
5.Moeilijk
Een obligatie noteert op €920 met een effectief rendement van 7% (jaarlijks samengesteld) en een Macaulay-duration van 6,8 jaar. Schat met de gemodificeerde duration de nieuwe koers P als het rendement met 150 basispunten daalt.
P0 = €920y = 7%D = 6,8Δy = −150 bp
P = €
6.Moeilijk
Een obligatie noteert op €915 met een effectief rendement van 7% (jaarlijks samengesteld) en een Macaulay-duration van 9,5 jaar. Schat met de gemodificeerde duration de nieuwe koers P als het rendement met 25 basispunten stijgt.
P0 = €915y = 7%D = 9,5Δy = +25 bp
P = €
Antwoordenblad
- 1. P = 798,7 €
- 2. P = 722,4 €
- 3. P = 841,6 €
- 4. P = 1125 €
- 5. P = 1008 €
- 6. P = 894,7 €
Volledige stapsgewijze oplossingen: oefen dit onderwerp op examproblems.com.