1.Makkelijk
Een obligatie met een nominale waarde van €1 000 betaalt een jaarlijkse coupon van 5% en loopt over 6 jaar af. Het effectieve rendement is 9%. Bereken de koers P van de obligatie.
F = €1 000coupon = 5%YTM = 9%n = 6
P = €
Werkblad Obligatiekoers en rendement met antwoorden
2.Makkelijk
Een obligatie met een nominale waarde van €1 000 betaalt een jaarlijkse coupon van 3% en noteert op €875. Bereken het lopend rendement CY in procenten.
F = €1 000coupon = 3%P = €875
CY = %
3.Gemiddeld
Een obligatie met een nominale waarde van €1 000 betaalt een jaarlijkse coupon van 4% in twee halfjaarlijkse termijnen en loopt over 9 jaar af. Het effectieve rendement is 8% per jaar. Bereken de koers P van de obligatie.
F = €1 000coupon = 4%YTM = 8%n = 9
P = €
4.Gemiddeld
Een obligatie met een nominale waarde van €1 000 betaalt een jaarlijkse coupon van 5% in twee halfjaarlijkse termijnen en loopt over 11 jaar af. Het effectieve rendement is 8% per jaar. Bereken de koers P van de obligatie.
F = €1 000coupon = 5%YTM = 8%n = 11
P = €
5.Moeilijk
Een obligatie noteert op €1 000 met een effectief rendement van 4% (jaarlijks samengesteld) en een Macaulay-duration van 10,5 jaar. Schat met de gemodificeerde duration de nieuwe koers P als het rendement met 25 basispunten daalt.
P0 = €1 000y = 4%D = 10,5Δy = −25 bp
P = €
6.Moeilijk
Een obligatie met een nominale waarde van €1 000 en een jaarlijkse coupon van 3% loopt over 5 jaar af en wordt verkocht voor €1 070. Bereken het effectieve rendement YTM in procenten.
F = €1 000coupon = 3%n = 5P = €1 070
YTM = %
Antwoordenblad
- 1. P = 820,6 €
- 2. CY = 3,429 %
- 3. P = 746,8 €
- 4. P = 783,2 €
- 5. P = 1025 €
- 6. YTM = 1,535 %
Volledige stapsgewijze oplossingen: oefen dit onderwerp op examproblems.com.