Fiche d’exercices de Prix et rendement des obligations avec corrigé

Une obligation de valeur nominale €1 000 verse un coupon annuel de 6% et arrive à échéance dans 6 ans. Le taux de rendement actuariel est de 3%. Trouvez le prix P de l’obligation.

Une obligation zéro-coupon verse €1 000 dans 9 ans et rien avant. Le taux de rendement actuariel est de 4% par an. Trouvez le prix P de l’obligation.

Une obligation de valeur nominale €1 000 verse un coupon annuel de 6% en deux versements semestriels et arrive à échéance dans 11 ans. Le taux de rendement actuariel est de 8% par an. Trouvez le prix P de l’obligation.

Une obligation de valeur nominale €1 000 arrive à échéance dans 5 ans et verse des coupons annuels. Elle se vend €1 137 quand le taux de rendement actuariel est de 3%. Trouvez le taux du coupon c en pourcentage.

Une obligation cote €975 avec un taux de rendement actuariel de 5% (capitalisation annuelle) et une duration de Macaulay de 12 ans. Utilisez la duration modifiée pour estimer le nouveau prix P si le rendement augmente de 50 points de base.

Une obligation de valeur nominale €1 000 avec un coupon annuel de 8% arrive à échéance dans 10 ans et se vend €1 145. Trouvez son taux de rendement actuariel YTM en pourcentage.