Scheda di esercizi di Prezzo e rendimento delle obbligazioni con soluzioni

Un’obbligazione zero coupon con valore nominale €1 000 scade tra 9 anni e oggi costa €582. Trova il suo rendimento a scadenza YTM in percentuale.

Un’obbligazione con valore nominale €1 000 paga una cedola annua del 8% e scade tra 3 anni. Il rendimento a scadenza è del 6%. Trova il prezzo P dell’obbligazione.

Un’obbligazione con valore nominale €1 000 scade tra 13 anni e paga cedole annuali. Viene venduta a €1 052 quando il rendimento a scadenza è del 3,5%. Trova il tasso cedolare c in percentuale.

Acquisti un’obbligazione con 3 anni alla scadenza (valore nominale €1 000, cedola annua 6%) quando il suo rendimento a scadenza è del 9%. Un anno dopo, subito dopo aver incassato la prima cedola, la vendi quando il rendimento a scadenza è del 8,5%. Trova il tuo rendimento del periodo di detenzione HPR in percentuale.

Un’obbligazione con valore nominale €1 000 e cedola annua del 8% scade tra 8 anni e quota €945. Trova il suo rendimento a scadenza YTM in percentuale.

Un’obbligazione è quotata €1 060 con un rendimento a scadenza del 3% (capitalizzazione annuale) e una duration di Macaulay di 8,9 anni. Usa la duration modificata per stimare il nuovo prezzo P se il rendimento diminuisce di 50 punti base.