1.Facile
Un’obbligazione zero coupon paga €1 000 tra 13 anni e nulla prima. Il rendimento a scadenza è del 5% annuo. Trova il prezzo P dell’obbligazione.
F = €1 000n = 13YTM = 5%
P = €
Scheda di esercizi di Prezzo e rendimento delle obbligazioni con soluzioni
2.Facile
Un’obbligazione zero coupon con valore nominale €1 000 scade tra 4 anni e oggi costa €888. Trova il suo rendimento a scadenza YTM in percentuale.
F = €1 000n = 4P = €888
YTM = %
3.Media
Un’obbligazione con valore nominale €1 000 paga una cedola annua del 6% in due rate semestrali e scade tra 10 anni. Il rendimento a scadenza è del 9% annuo. Trova il prezzo P dell’obbligazione.
F = €1 000cedola = 6%YTM = 9%n = 10
P = €
4.Media
Un’obbligazione con valore nominale €1 000 paga una cedola annua del 7% in due rate semestrali e scade tra 3 anni. Il rendimento a scadenza è del 5% annuo. Trova il prezzo P dell’obbligazione.
F = €1 000cedola = 7%YTM = 5%n = 3
P = €
5.Difficile
Un’obbligazione con valore nominale €1 000 paga una cedola annua di 6% e scade tra 6 anni. Il rendimento a scadenza è del 4%. Trova la duration di Macaulay D in anni.
F = €1 000cedola = 6%n = 6YTM = 4%
D = anni
6.Difficile
Un’obbligazione è quotata €905 con un rendimento a scadenza del 7% (capitalizzazione annuale) e una duration di Macaulay di 7,4 anni. Usa la duration modificata per stimare il nuovo prezzo P se il rendimento aumenta di 25 punti base.
P0 = €905y = 7%D = 7,4Δy = +25 bp
P = €
Soluzioni
- 1. P = 530,3 €
- 2. YTM = 3,014 %
- 3. P = 804,9 €
- 4. P = 1055 €
- 5. D = 5,256 anni
- 6. P = 889,4 €
Soluzioni complete passo passo: esercitati su questo argomento su examproblems.com.