Цена и доходность облигаций: лист заданий с ответами

Бесплатный лист заданий для печати по теме «Цена и доходность облигаций»: 6 задач от простых до экзаменационного уровня, с ответами. Распечатайте его или сохраните как PDF.

Новый лист заданий Заниматься онлайн с подсказками

Для преподавателей: можно бесплатно печатать, копировать и использовать на занятиях. Каждый новый лист содержит новые значения и собственные ответы. Будем благодарны за ссылку на ExamProblems на странице вашего курса.

Имя: ____________________ Дата: ____________

1.Лёгкая

Облигация номиналом €1 000 приносит годовой купон 4,5%; срок до погашения — 5 лет. Доходность к погашению — 3,5%. Найдите цену облигации P.

F = €1 000купон = 4,5%YTM = 3,5%n = 5

P = €

2.Лёгкая

Облигация номиналом €1 000 выплачивает ежегодный купон 5% и торгуется по €890. Найдите её текущую доходность CY в процентах.

F = €1 000купон = 5%P = €890

CY = %

3.Средняя

Облигация номиналом €1 000 приносит годовой купон 2%, выплачиваемый двумя полугодовыми платежами; срок до погашения — 8 лет. Доходность к погашению — 9% годовых. Найдите цену облигации P.

F = €1 000купон = 2%YTM = 9%n = 8

P = €

4.Средняя

Облигация номиналом €1 000 приносит годовой купон 4%, выплачиваемый двумя полугодовыми платежами; срок до погашения — 3 лет. Доходность к погашению — 6% годовых. Найдите цену облигации P.

F = €1 000купон = 4%YTM = 6%n = 3

P = €

5.Сложная

Облигация номиналом €1 000 с годовым купоном 6% погашается через 6 лет и продаётся за €930. Найдите её доходность к погашению YTM в процентах.

F = €1 000купон = 6%n = 6P = €930

YTM = %

6.Сложная

Облигация торгуется по €1 055 при доходности к погашению 5% (ежегодная капитализация) и дюрации Маколея 10,8 лет. С помощью модифицированной дюрации оцените новую цену P, если доходность вырастет на 75 базисных пунктов.

P₀ = €1 055y = 5%D = 10,8Δy = +75 bp

P = €

Ответы

1. P = 1045 €
2. CY = 5,618 %
3. P = 606,8 €
4. P = 945,8 €
5. YTM = 7,491 %
6. P = 973,6 €

Полные пошаговые решения: занимайтесь этой темой на examproblems.com.